如何查詢「ETF配息來源」？

拾趴馬克

4 個月前

高股息是最近很受歡迎的ETF，但你知道嗎？目前的高股息ETF可以配發這麼高的現金股利，是因為大部分的配息來自資本利得。

一般而言，一檔股票的現金殖利率落在5%~6%就算是高股息的公司，但最近的高股息ETF，動輒7%以上的現金殖利率，甚至還接近10%。

如果沒搞清楚「ETF配息來源」，現金流又不夠充裕，嚴重的話可能會影響到你的生活，本篇將告訴大家該如何查詢ETF配息來源。

拾趴馬克會告訴你：

1 為什麼必須了解ETF配息來源？

為什麼必須了解ETF配息來源？

不少人把高息ETF當作是穩定配息的資金來源，認為未來也能配發7%~10%的現金殖利率。

有這種想法的人要小心了！

最近的高息ETF能夠配發如此高的現金殖利率，是因為目前股市正處在多頭市場，每到售出成分股時，售價比買進價更高，所以產生「資本利得」。

但資本利得不是穩定的配息來源，一但股市進入盤整或是熊市，「資本利得」的空間就會縮小，將會減少每一季的配息。

2024.07.12公佈的配息來源中：

有超過一半的股利來自「已實現資本利得」，換句話說，如果要保守計算未來「非多頭時期」領的現金股利，應該要把「最近領的股利除以二」會比較正確。

高股息ETF的投資者不少是希望藉由高股息的現金流，支付平常的生活費用，像是：支付房貸、小孩學費、生活費等。

未來資本利得下降時，高息ETF的配息將連帶下降，就有可能發生現金流短缺，嚴重的話可能需要賣股，甚至影響生活，因此正確的判斷配息率就是很重要的一件事。

我們都知道「股利所得」會被計入「綜所稅」及「補充保費」，但不少人以為高股息ETF發的現金股利，就是課稅（費）標準。

其實不是的！還要看背後的配息來源，以0056來舉例，如果當期領到0056十萬的現金股利，其中100,000*18.97%=18,970，來自股利所得。

只有18,970會被計入個人綜合所得，此外，18,970<兩萬元（二代健保補充保費的課徵範圍），所以不需要額外繳補充保費。

因此，如果你要計算「綜所稅」或「二代健保補充保費」一定要知道「配息來源」。

通常在發放股利之後，投信都會寄送「ETF基金收益分配通知書」，內容會記載「國內財產交易所得（76)」、「87年以後股利或盈餘所得(54C)」、「資本公積」、「收益平準金」，從上面登載的資料就可以很清楚的知道各領的多少錢。

感謝凱西提供的收益分配明細！

但要領取這份通知書有個前提：你必須是這檔ETF的股東！

唯有股東，才有機會收到收益分配通知書。

如果你還在考慮階段，正在搜集資料，配息來源要從哪查呢？

可以上各大投信官網查詢，不過坦白說並不好找，我曾經花了不少時間查詢ETF的配息來源。

不管是「公開說明書」還是「簡式公開說明書」都被我查遍，也查了ETF淨值的頁面，就是找不到配息來源，即使是求助google大神也找不到查詢方法。

還好皇天不負苦心人，終於在投信網站的小角落，被我找到這項重要資訊。

我把查詢方式記錄在google表單裡，填寫e-mail之後，將會寄送查詢路徑給大家，大家就不必和我一樣，找「配息來源」找得焦頭爛額了！